上交所公布半年報(bào)預(yù)約披露時(shí)間表，ST龍韻拔得頭籌，將于7月16日披露。西部礦業(yè)將于7月17日披露，健民集團(tuán)、梅花生物、明微電子、江泉實(shí)業(yè)將于7月20日披露。6月還剩下最后3個(gè)交易日，部分A股上市公司陸續(xù)發(fā)布業(yè)績(jī)預(yù)告。按照以往的慣例，那些業(yè)績(jī)預(yù)喜的，尤其是超預(yù)期的上市公司，有望迎來(lái)市場(chǎng)資金的關(guān)注。截至6月27日，A股共有529家上市公司對(duì)外披露2021年半年度業(yè)績(jī)預(yù)告。其中，329家預(yù)喜，預(yù)喜率達(dá)到62.19%。
凈利潤(rùn)方面，529家上市公司中，預(yù)計(jì)2021年上半年實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)超過(guò)1億元的有131家，預(yù)計(jì)超過(guò)5億元的有47家，預(yù)計(jì)超過(guò)10億元的有21家，鞍鋼股份、中信特鋼、立訊精密、分眾傳媒、龍蟒佰利、南鋼股份等6家上市公司預(yù)計(jì)2021年上半年實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)超過(guò)20億元。
鞍鋼股份以預(yù)計(jì)48億元的凈利潤(rùn)上限，暫列A股“盈利王”。凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率方面，剔除扭虧公司影響，209家上市公司預(yù)計(jì)2021年上半年實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)增長(zhǎng)幅度超過(guò)10%，164家預(yù)計(jì)超過(guò)50%，116家預(yù)計(jì)超過(guò)100%。雙環(huán)傳動(dòng)、藍(lán)黛科技、粵高速A、森馬服飾、柘中股份、美錦能源、華立科技、惠倫晶體、云南旅游、多氟多、哈三聯(lián)、共達(dá)電聲、潮宏基等13家上市公司預(yù)計(jì)2021年上半年實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)增幅超過(guò)1000%。
雙環(huán)傳動(dòng)以預(yù)計(jì)超過(guò)109倍的凈利潤(rùn)增長(zhǎng)上限，暫列A股“預(yù)增王”。同比增長(zhǎng)9264.09%至10966.66%。
從行業(yè)角度看，報(bào)告期內(nèi)，鋼鐵、化工、紡織等周期行業(yè)上市公司業(yè)績(jī)出現(xiàn)較大幅度的增長(zhǎng)。相比之下，由于醫(yī)藥、計(jì)算機(jī)等熱點(diǎn)行業(yè)2020年上半年疫情期間業(yè)績(jī)整體保持較高景氣度，基數(shù)較大，業(yè)績(jī)?cè)龇鄬?duì)有限。但由于業(yè)務(wù)量處于高位，這兩個(gè)行業(yè)的盈利性仍然較好。鋼鐵行業(yè)，受益于下游地產(chǎn)、基建開(kāi)工率提升，需求驅(qū)動(dòng)鋼鐵類公司產(chǎn)銷量出現(xiàn)較大幅度的增長(zhǎng)。此外，供需兩旺背景下，鋼鐵價(jià)格持續(xù)位于高位，噸鋼利潤(rùn)處于較高水平。
興業(yè)證券指出，目前，工業(yè)大宗已較充分反映需求與流動(dòng)性因素，漲價(jià)可能進(jìn)入“中后期”。股票方面，隨著經(jīng)濟(jì)增速向中樞回歸、宏觀波動(dòng)下降，市場(chǎng)主線從“短期博弈”向“長(zhǎng)期邏輯”的風(fēng)格切換較為確定;債券方面，利率債長(zhǎng)期下行趨勢(shì)較為明確，下半年信用風(fēng)險(xiǎn)有待釋放。
前海開(kāi)源基金楊德龍表示，從經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型受益的方向來(lái)看，建議關(guān)注消費(fèi)、新能源和科技互聯(lián)網(wǎng)三大方向投資機(jī)會(huì)。消費(fèi)領(lǐng)域又包括傳統(tǒng)消費(fèi)和新興消費(fèi)。其中，傳統(tǒng)消費(fèi)領(lǐng)域主要看好白酒、醫(yī)藥、食品飲料等行業(yè)。新興消費(fèi)領(lǐng)域主要看好醫(yī)美、免稅店等行業(yè)。這些都屬于長(zhǎng)期增長(zhǎng)較為確定的方向。新能源替代傳統(tǒng)能源是大勢(shì)所趨，可以配置光伏、新能源汽車等行業(yè)的龍頭股。針對(duì)目前的A股市場(chǎng)，楊德龍指出，整體上A股市場(chǎng)會(huì)延續(xù)慢牛長(zhǎng)牛的格局，特別是在白龍馬股被錯(cuò)殺之后，將會(huì)迎來(lái)再次投資的機(jī)會(huì)。
楊曉春
